云南城投（600239）11月17日晚發(fā)布《發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易（預案）》稱，擬以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式向省城投集團、鄧鴻、趙凱、劉楊、尹紅、鄒全、柳林購買其合計持有的成都環(huán)球世紀會展旅游集團有限公司100%股權(quán)。該100%股權(quán)預估值約為240億元。其中，省城投集團持有的成都會展的股權(quán)的現(xiàn)金支付比例為15%即183600萬元，股份支付比例為85%，其他交易對手持有的成都會展的股權(quán)的股份支付比例為100%。同時，向不超過10名特定投資者發(fā)行股份不超過32113.7381萬股募集配套資金，所募集資金用于支付本次收購的現(xiàn)金對價。

根據(jù)公告，公司本次發(fā)行股份購買資產(chǎn)的股份發(fā)行價格為4.35元/股，購買標的資產(chǎn)需要發(fā)行的股份數(shù)量合計為509517.24萬股。募集配套資金發(fā)行股份不超過32113.74萬股。上市公司共發(fā)行股份不超過541630.98萬股。標的公司盈利承諾期內(nèi)三年累計實現(xiàn)的承諾凈利潤合計約為63億元。公司股票自2017年11月20日起繼續(xù)停牌。

公告表示，通過本次交易，上市公司在原有的成都銀泰中心的項目的基礎上，將進一步完善區(qū)域布局，打造西南地區(qū)及全國的商業(yè)、住宅地產(chǎn)開發(fā)的龍頭企業(yè)。公司將承接眾多優(yōu)質(zhì)房地產(chǎn)開發(fā)項目及會展相關(guān)資產(chǎn)，業(yè)務規(guī)模將明顯提高，持續(xù)經(jīng)營能力、綜合競爭力和可持續(xù)發(fā)展能力都將明顯增強。

業(yè)內(nèi)人士表示，云南城投目前擁有國家一級房地產(chǎn)開發(fā)資質(zhì)，自成立以來，一直本著“以愛建城，投心筑家”的價值理念，打造出“融城”系城市住宅綜合體和“夢云南”系旅游地產(chǎn)兩大產(chǎn)品線以及一個商業(yè)模式，即住宅綜合體與旅游地產(chǎn)、養(yǎng)老地產(chǎn)的產(chǎn)業(yè)聯(lián)動商業(yè)模式。2016年該公司以18.6億元現(xiàn)金收購了銀泰系列項目及杭州理想，新增項目13個，新增商業(yè)綜合體面積94.91萬平方米，豐富了城市綜合體類物業(yè)的業(yè)態(tài)。預計未來其毛利水平有望逐步改善。另外，隨著2016年昆滬高鐵的通車和“一帶一路”推進，云南地區(qū)旅游消費及產(chǎn)業(yè)導入都將有大幅改善。這對該公司積極打造住宅綜合體與旅游地產(chǎn)、養(yǎng)老地產(chǎn)的產(chǎn)業(yè)聯(lián)動商業(yè)模式十分有利。此次擬收購的成都會展主要業(yè)務為會展業(yè)務、酒店業(yè)務及房地產(chǎn)開發(fā)業(yè)務，主要業(yè)務集中在成都及周邊地區(qū)，是區(qū)域內(nèi)龍頭企業(yè)，具有較強的盈利能力。本次收購完成后云南城投的盈利能力將出現(xiàn)較大幅度的提升，資產(chǎn)負債率下降，財務結(jié)構(gòu)可以得到優(yōu)化，財務風險降低。